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Jueves 23 de Octubre de 2008

Directiva de la Unidad de Información Financiera sobre Operaciones Sospechosas y Guía de Transacciones Inusuales o Sospechosas

Por Estudio Canosa El 17 de septiembre de 2008 el Boletín Oficial publicó la resolución N° 281/2008 (la “Resolución”) de la Unidad de Información Financiera (la “UIF”), que aprueba la directiva sobre reglamentación de la Ley de Encubrimiento y Lavado de Activos de origen Delictivo (la “Directiva”), y la guía de transacciones inusuales o sospechosas (la “Guía”).

La Directiva

De acuerdo a lo dispuesto por la Resolución, con el objeto de prevenir e impedir el lavado de activos y la financiación del terrorismo, la Comisión Nacional de Valores (la “CNV”) deberá observar las disposiciones contenidas en la Directiva cuando en el ejercicio de sus funciones detecte alguna operación inusual o sospechosa, debiendo reportar la misma a través del área que dicho organismo establezca. En cuanto al procedimiento para detectar operaciones inusuales o sospechosas, la Directiva establece que de acuerdo con las características particulares de los diferentes participantes y de los productos que se ofrecen en el mercado de capitales, la CNV deberá contar con un programa que permita detectar operaciones inusuales o sospechosas de lavado de activos y financiación del terrorismo, a partir del conocimiento adecuado del mercado. Asimismo, la CNV deberá incorporar, en los procedimientos que efectúa en su carácter de ente de control de la oferta pública de valores negociables y en la negociación secundaria de dichos instrumentos o de futuros y opciones, un análisis que permita detectar si existe algún hecho económico o financiero que no guarde debida relación con las actividades declaradas y realizadas por las personas físicas y/o jurídicas sometidas a su fiscalización. En cuanto a la oportunidad de reportar operaciones inusuales o sospechosas, la Directiva establece que la CNV deberá actuar en los siguientes casos:

Cuando como consecuencia de la evaluación de las situaciones establecidas en la Directiva, se detecte/n alguna/s operación/es inusual/es o sospechosa/s, el área respectiva de la CNV deberá efectuar un análisis técnico del reporte.
Cuando la CNV lo considere con mérito suficiente y mediante opinión fundada respecto a la inusualidad o sospecha de la o las transacciones informadas, deberá trasladar a la UIF su resultado, con todos los antecedentes proporcionados por sus controlados y los que hubiera colectado en el transcurso de sus tareas específicas, habiendo arbitrado a tal fin todos los procedimientos y medidas a su alcance.

Deberán ser objeto de reporte tanto las operaciones sospechosas efectivamente realizadas, como así también las tentadas. Finalmente, la CNV deberá mantener con relación a las operaciones inusuales o sospechosas, una base de datos que contenga todos los casos en los cuales intervino (hayan sido reportados o no a la UIF), y deberá conservar, para que sirva como elemento de prueba, durante un período mínimo de cinco (5) años.

La Guía

La Resolución establece que las transacciones mencionadas en la Guía no constituyen por sí solas o por su sola efectivización o tentativa, operaciones sospechosas; simplemente constituyen una ejemplificación de transacciones que podrían ser utilizadas para el lavado de activos de origen delictivo y la financiación del terrorismo. El listado no taxativo de transacciones inusuales o sospechosas es el siguiente:

Operaciones concertadas a precios que no guardan relación con las condiciones de mercado.
Operaciones de inversión en valores negociables por importes de envergadura inusual que no guardan correspondencia con la actividad declarada y/o la situación patrimonial/financiera del cliente o del intermediario “actuando por cuenta propia”.
Operaciones en las cuales el cliente o intermediario “actuando por cuenta propia” no revela poseer condiciones financieras para la operatoria a efectuar, configurando la posibilidad de no estar operando en su propio nombre, sino como agente para un principal oculto, siendo reticente a proveer información respecto de dicha persona o entidad.
Operaciones de inversión en valores negociables por volúmenes nominales muy elevados, que no guardan relación con los volúmenes operados tradicionalmente en la especie para el tipo de cliente.
Operaciones realizadas repetidamente entre las mismas partes, en las cuales existan ganancias o pérdidas continúas para alguna de ellas.
Cliente o intermediario “actuando por cuenta propia” que realizan las siguientes operaciones: (a) Sucesión de transacciones y/o transferencias a otras cuentas comitentes sin aparente justificación; (b) Operaciones financieras complejas (de ingeniería financiera) sin una finalidad concreta; (c) Depósito de dinero con el propósito de realizar una operación a largo plazo, seguida inmediatamente de un pedido de liquidar la posición y transferir los fondos fuera de la cuenta.
Cuentas que se nutren con frecuencia de fondos procedentes de países o territorios considerados como “paraísos fiscales” o identificados como no cooperativos por el G.A.F.I. en la lucha contra el lavado de dinero, así como transferencias frecuentes o de elevada cuantía a países del tipo anteriormente citado.
Adquisición total o parcial del paquete accionario de empresas por parte de personas físicas o jurídicas, cuando se produzcan a valores que no guardan relación con las condiciones de mercado, o se concierten a precios sustancialmente superiores sin una justificación real.
Cuando se produzcan fusiones o absorciones entre dos o más entidades, celebradas a precios que no guardan relación con los valores de mercado, sin tener una justificación valedera para dicha operatoria.
En el caso de tratarse de personas políticamente expuestas, se deberá prestar especial atención a las transacciones realizadas por las mismas, que no guarden relación con la actividad declarada y su perfil como cliente.
Financiación del Terrorismo: en caso que la CNV sospeche o tenga indicios razonables para sospechar la existencia de fondos vinculados o relacionados con el terrorismo, actos terroristas o con organizaciones terroristas, deberá poner en conocimiento de tal situación en forma inmediata a la UIF.

La Resolución comenzará a regir a partir de su publicación en el Boletín Oficial y se aplicará a las operaciones sospechosas reportadas a partir de dicha fecha. Abogados.com.ar Agradece la colaboración al Estudio Canosa www.canosa.com.ar