Fallos
Martes 23 de Marzo de 2010
La SEC Aprobó la Oferta de Canje de la Deuda Argentina
La Securities and Exchange Commission (SEC), la comisión de valores de los Estados Unidos, aprobó la oferta de canje de deuda presentada por nuestro país para los holdouts, completando de esta manera los trámites formales para reestructurar 20 mil millones de dólares más intereses en bonos de deuda argentina que no fueron canjeados en la oferta lanzada en el año 2005.
Tras haber recibido la aprobación del prospecto para la reapertura del canje de deuda de parte de la comisión de valores de Estados Unidos, se espera la aprobación de las comisiones de valores de Italia, Luxemburgo y Japón, siendo aquellas plazas las que poseen mayor número de tenedores de títulos fuera de performance que no fueron cambiados en el anterior canje de deuda.
De acuerdo a lo informado por el ministro de Economía, Amado Boudou, la aprobación por parte de la SEC era el último paso antes de realizar la oferta numérica, estimando dicho funcionario que le piso de aceptación será del 60%, quedando el resto circuno a lo que pase con los fondos buitres.
Los términos económicos de la oferta con la que se tratará de dar una solución definitiva al default de la deuda pública argentina de 2001 se presentarán en 15 días, contemplando una quita mayor al 65% del canje anterior y la emisión de un nuevo bono que proveerá fondos frescos por mil millones de dólares.
Si bien desde el gobierno aún no dieron detalles de cómo será la oferta, se estima que la Argentina planteará dos ofertas, una de ellas para los inversores minoristas y otra para los mayoristas o institucionales.
Los minoristas recibirían un bono Par y los correspondientes cupones atados al crecimiento, a la vez que se les reconocerán los intereses vencidos desde 2005 tanto del bono Discount como de los cupones del PBI.
Por su parte, los grandes fondos de inversión recibirán un bono Discount y cupones atados al crecimiento. También le serían reconocidos los intereses vencidos, tanto del Discount como de los cupones PBI, pero con un bono Global 2017.
Otras de las cuestiones que deberán ser determinadas al revelarse los detalles de la oferta ante la SEC, radica en conocer si la oferta dará la posibilidad de que quienes tienen bonos en euros tomen títulos en dólares u otra moneda, y viceversa, a la vez que tampoco se conoce que porcentaje se reconocerá de los intereses caídos tanto del bono Discount como de los cupones PBI.
Opinión
Análisis del 'Protocolo de Uso Aceptable de la IA Generativa (IAGen)' aprobado por la Corte de Justicia de San Juan
Por
Milagros Denise Tallarico (*)
Alfaro Abogados
Alfaro Abogados
opinión
ver todos
Por Lucas J. Battiston
PASBBA
PASBBA
Por Juan Pablo. De Gesus
NORDELTA S.A.
NORDELTA S.A.
Por Melany Di Polvere
Alfaro Abogados
Alfaro Abogados
Por Agostina Salamone
Berton Moreno IP Law
Berton Moreno IP Law
detrás del traje
De PASSBA
Nos apoyan
ASESORAMIENTO Y TRANSACCIONES
FALLOS
ARTÍCULOS RELACIONADOS
